Essays in the economics of information

Abstract

This dissertation consists of three essays that empirically test economic theories on the causal effect of information on individuals and firms. The first chapter studies the consequences of lower consumer search costs on restaurants’ incentives to upgrade quality. It shows that cheaper access to online information from Tripadvisor reallocates demand to higher-rating establishments. In turn, lower-rating restaurants are more likely to exit, while the surviving ones hire workers with higher wages and better curricula, eventually improving their Tripadvisor ratings. The second chapter provides evidence on the political effects of mobile internet arrival in South Africa. Using granular spatial data on 3G coverage combined with municipal election results, it demonstrates that internet availability increases voter turnout and political competition, eventually damaging the popularity of the incumbent party. The third chapter investigates the potential for social media to deliver educational-entertainment content and change individuals’ attitudes and behavior towards gender norms and violence against women (VAW) in India. It shows that short video-clips delivered through Facebook Messenger shift gender norms attitudes towards more progressive stances, reduce social acceptability of VAW, and promote information-seeking and posting behaviors against VAW on the web.

Esta tesis consta de tres ensayos que prueban empíricamente teorías económicas sobre el efecto causal de la información en individuos y empresas. El primer capítulo estudia las consecuencias de menores costos de búsqueda del consumidor sobre los incentivos de los restaurantes para mejorar la calidad. Muestra que el acceso más económico a la información en línea de Tripadvisor reasigna la demanda a establecimientos con reseñas más altas. A su vez, los restaurantes con reseñas más bajas tienen más probabilidades de salir, mientras que los que sobreviven contratan trabajadores con salarios más altos y mayor experiencia, lo que eventualmente mejora sus reseñas en Tripadvisor. El segundo capítulo estudia los efectos políticos de la llegada de internet móvil a Sudáfrica. Utilizando datos espaciales granulares sobre la cobertura 3G combinados con los resultados de las elecciones municipales, demuestra que la disponibilidad de internet aumenta la participación electoral y la competencia política, lo que eventualmente daña la popularidad del partido en el poder. El tercer capítulo investiga el potencial de las redes sociales para ofrecer contenido de entretenimiento educativo y así cambiar las actitudes y el comportamiento de las personas hacia las normas de género y la violencia contra las mujeres (VCM) en India. Muestra que vídeos cortos entregados a través de Facebook Messenger cambian las actitudes de las normas de género hacia posturas más progresistas, reducen la aceptabilidad social de la VCM y promueven comportamientos de búsqueda de información y publicación contra la VCM en la web.